CySec — Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам

• -
• Aa
• +

Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам (CySec, Cyprus Securities and Exchange Commission) – государственный контролирующий орган инвестиционных и валютных организаций в республике Кипр. Учитывая тот факт, что государство является полноправным членом Европейского Союза, CySec работает по европейским стандартам надзора за фирмами, осуществляющими финансовые и валютные операции.

Когда была создана CySec

История CySec – это более десяти лет деятельности в сфере регулирования брокеров на фондовой бирже. Орган был создан в 2001 году. Изначально орган должен был контролировать деятельность субъектов фондовой биржи в принципе, но постепенно сфера деятельности сузилась до выдачи лицензионных документов и дальнейшем контроле над брокерами.

В 2004 республика официально стала членом Евросоюза. С этого момента CySEC автоматически попала под нормы актуальной директивы ЕС MiFID, в соответствии с которой все организации, регистрация которых проведена на Кипре, получили право вести работу на рынке Европы.

На официальном сайте организации указано, что ее основные обязанности выглядят следующим образом:

• Выдача лицензий участникам финансового рынка;
• Контроль деятельности местной фондовой биржи;
• Участие в деятельности специализированных агентств;
• Профилактика, расследование нарушений законодательства, связанных с финансовой областью;
• Запрос данных, если поступает соответствующее требование от кипрской полиции (либо других уполномоченных инстанций), а также правоохранительных органов Европейского Союза;
• Оформление штрафов в административном, дисциплинарном порядке;
• Остановка нелегальной деятельности, связанной с акциями и другими ценными бумагами;
• Подача заявлений в судебные органы власти, в соответствии с которыми должны быть заблокированы нелегитимные имущественные сделки;
• Разработка, оформление директив, постановлений, нормативно-правовой документации;
• Взаимодействие с различными государственными инстанциями.

Сфера деятельности CySec

Как обозначалось Выше, основным сектором деятельности комиссии является выдача лицензий брокерам и контроль над их деятельностью. К дополнительным можно отнести следующие направления:

• Контроль над попаданием ценных бумаг на биржу, их анализ и оценка.
• Надзор за исполнением предписаний нормативно-правовых актов, регламентирующих активность на фондовой бирже и деятельность брокеров.
• Анализ результатов ежедневных операций на бирже.
• Аттестация топ-менджеров инвестиционных компаний.
• Применение штрафов к нарушителям законодательства.

Стоит отметить, что CySec имеет влияние на участников рынка и может применять к ним дисциплинарные и административные санкции.

Это объясняется тем, что данная комиссия – некоммерческая, а государственная структура, которая может применять инструменты государственного принуждения.

Контроль каких субъектов осуществляет комиссия?

• Инвестиционные фирмы Кипра.
• Филиалы национальных инвестиционных фирм и представительства инвестиционных фирм из Евросоюза на территории страны.
• Представительства кипрских фирм за рубежом.
• Инвестиционные фонды открытого типа, соответствующие параметрам ЕС.
• Управляющие вышеназванными фондами.
• Представители инвестиционных фондов и их филиалы, как национальной регистрации, так и зарубежные (на территории Евросоюза).
• Трастовые и фидуциарные фонды.
• Инвестиционные организации с переменным капиталом.
• Дилинговые компании.

Эти субъекты финансовой биржи обязаны выполнять предписания закона и требования CySec.

Структура комиссии

Членский совет комиссии состоит пяти человек. Также в комиссии имеются три члена, не наделенные исполнительными полномочиями.

Члены совета комиссии работают на постоянном основании в качестве государственных служащих. Назначаются они Советом Министров Кипра по предложению Министра финансов республики на пятилетний срок. Член комиссии может быть переизбран.

Сама комиссия состоит из девяти департаментов и отделений, которые разделены по функциональному предназначению (Департамент контроля, департамент лицензирования, отдел международных отношений и так далее).

Цели и видение управления фондовой биржи от CySec

Основной целью организации является «охрана инвестора и обеспечение стабильного развития честного рынка». Целью организации является превращение фондового рынка Кипра в один из самых надежных и привлекательных инвестируемых объектов.

Защита инвестора

Инвестор, потерпевший мошенничество со стороны брокера, может подать иск против субъекта, подконтрольного CySec. При этом, иски делятся на два типа:

• Против кипрского инвестиционного фонда, его представительств и филиалов.
• Против органа, неподконтрольного CySec.

Если первый иск – это рычаг для полноценного производства и вмешательства комиссии для применения санкций, то второй иск не предусматривает участия CySec в защите прав инвестора.

Принимая участие на торгах фонда, неподконтрольного CySec, инвестор может заполнить такой иск лишь для передачи в суд общей юрисдикции через органы CySec. При этом последние не будут принимать участие в разбирательстве, а санкции будут применяться в соответствии с национальным законодательством Кипра.

Подавать жалобу нужно в следующих ситуациях:

• Игнорирование заявки на вывод средств, грубые нарушения прав трейдера;
• Невозможность решения конфликтной ситуации мирным путем, брокер не идет на контакт, игнорирует законные требования трейдера;
• Неисполнение процедуры по возврату денег на банковскую карту при помощи системы чарджбэк.

Перед написанием жалобы нужно сделать:

1. Снимки документов, помогающих подтвердить личность;
2. Скриншоты, подтверждающие факт взаимодействия с брокером. Чем их больше – тем лучше, стоит прикрепить все, вплоть до диалога со специалистами технической поддержки.

Сама жалоба подается через пункт меню “Complaint Regarding CIFS”, где нужно заполнить все поля. Обязательно нужно корректно выбрать категорию проблемы, это ускорит рассмотрение, повысит шансы на положительный исход:

1. Execution of Orders (выполнение ордеров). Конфликтные ситуации, связанные с торговыми ордерами, от проскальзывания до несвоевременного открытия. Лучше выбирать данную причину только в том случае, если есть неопровержимые доказательства вины брокера, так как причины зачастую касаются, к примеру, плохого Интернета или сбоев работы терминала;
2. Investment advice (инвестиционные советы). Лучше не указывать данную причину, так как брокеры, дающие прогнозы, зачастую отдельным пунктом указывают, что никак не отвечают за их корректность;
3. Portfolio management (управление портфелями ценных бумаг). Такой жалобой пользуются, в основном, не брокеры, а инвестиционные организации, которые предоставили инвестирующему заведомо ложное портфолио;
4. Terms of contact/feed/charge. Невыполнение брокером условий, зафиксированных в договоре, наложение неизвестных штрафов, комиссионных платежей;
5. General admin/customer services. Все, что связано с торговыми счетами и настройками пользователей. В основном, трейдеры подают именно такие жалобы, одна из распространенных причин – внезапная блокировка счета с целью удерживания денежных средств;
6. Unauthorised business being offered or carried out. Этот пункт можно выбирать при нарушениях законов Евросоюза;
7. Other. Жалобы, которые не попадают ни в одну из категорий, перечисленных выше.

Практика показывает, что взаимодействие с CySEC действительно может помочь в возвращении денег, восстановлении справедливости. Главное в данной ситуации – предоставление как можно большего количества фактов, подтверждающих нарушения со стороны брокера.

Отчетность CySec

Ежегодно комиссия отчитывается о своей работе Министру Финансов Кипра. В документе отображаются результаты деятельности CySec, а именно:

• Изменения рынка, тенденции.
• Правонарушения на бирже, результаты расследования и применения санкций.
• Защита инвесторов.

Выдача лицензий CySec

Лицензия от CySec – это гарантия надежности брокера и защиты инвестора.

Для того, чтобы получить документ, представителю компании необходимо явиться в Кипр лично и предоставить план развития брокерской компании, отчетность по предыдущей деятельности. Необходимым условием получения лицензии является также гарантийный взнос в банк.

Кроме этого, CySec проверит наличие достаточного количества штата и проанализирует доходы фирмы.

Дополнительно потребуются такие документы, как устав компании, основные направления политики.

Санкции CySec

Основными правонарушениями, находящимися под юрисдикцией CySec, являются:

• Закрытая информация по транзакциям.
• Несоответствие программе деятельности.
• Несоблюдение отчетности.
• Задержка платежей.

За каждое из вышеперечисленных преступлений предусматривается штраф в 5000 евро. Общее количество возможных правонарушений – шесть. Путем несложных подсчетов получается больше 36000 за одноразовое нарушение всех норм. Немаленькая сумма даже для крупного брокера.

В случае постоянного неподчинения нормам законодательства и требованиям комиссии по ценным бумагам и фондовым биржам, подконтрольный субъект рискует лишиться лицензии на занятие брокерской деятельностью от CySec. В таком случае повторное лицензирование может стать довольно проблематичным.

(1 оценок, среднее: 5,00). Оцените пожалуйста, я очень старался!

Загрузка...